On-chain volume vs. Trading volume
De catre Criptopedia - 30 iul 2022
Întrucât volatilitatea în domeniul activelor de tranzacționare este una ridicată, analizele tehnice și fundamentale sunt stâlpii de bază pe care oricine dorește să se implice activ în acest domeniu trebuie să se bazeze. Aceste analize oferă o perspectivă asupra volumului de tranzacționare și a tendințelor diferitelor criptomonede, facilitând o luare mai bună a deciziilor.
Înțelegerea analizei fundamentaleși analizei tehnice:
Analiza fundamentală reprezintă studiul informațiilor financiare care afectează prețul unui activ, pentru a prezice creșterea potențială a acestuia. Pentru acțiunile unei companii, analiza fundamentală poate include: analiza veniturilor, performanța industriei și a valorii brandului.
Analiza fundamentală utilizează indicatori ca obiecte de cercetare precum: indicatori financiari, indicatori economici, factori politici.
Analiza tehnică examinează performanța trecută a activelor pentru a prezice mișcările viitoare ale prețurilor. Utilizatorii analizei tehnice identifică modele de lumânări și studiază indicatorii esențiali pentru a ghici în ce direcție se vor mișca viitoarele mișcări ale prețurilor.
Analiza financiară convențională utilizează indicatori cum ar fi câștigul pe acțiune (profitul pe care o companie face pentru fiecare acțiune) sau raportul preț-înregistrare (evaluarea de către investitori a întreprinderii față de valoarea contabilă a acesteia) pentru a afla cum ar putea funcționa o anumită măsură.
Indiferent de activul tranzacționat, instrumente precum indicele de putere relativă (RSI) sau benzile Bollinger s-au dovedit a fi destul de utile în măsurarea comportamentului pieței.
Totuși, în ceea ce privește analizarea proiectelor cripto, on chain volume (volumul în lanț) sau trading volume (volumul de tranzacționare) sunt o măsură cheie pentru investitori atunci când decid dacă merită investit intr-o anume criptomonedă.
On chain volume și trading volume. Explicații și importanță.
Volumul pe piața cripto reprezintă numărul de monede tranzacționate. Când vorbim de volumul on-chain, ne referim la numărul de tranzacții valide înregistrate pe blockchain.
Dacă volumul on-chain este mare, mulți utilizatori încearcă să execute tranzacții simultan. Acest lucru duce adesea la taxe mai mari pentru utilizatorii rețelei care plătesc mai mult pentru a se asigura că minerii își adaugă tranzacțiile în blockchain.
Când monedele sunt tranzacționate pe bursele cripto (cum ar fi Binance, Coinbase sau Kraken ), aceste tranzacții au loc în afara lanțului. Cu alte cuvinte, tranzacțiile nu sunt validate în registrul public al blockchain-ului, iar taxele sunt stabilite de exchange.Tranzacționarea on-chain are avantajele și dezavantajele sale în comparație cu tranzacționarea pe exchange.Tranzacțiile blockchain nu pot fi modificate sau manipulate, făcând tranzacțiile în lanț mai sigure, dar pot fi și mai costisitoare din cauza taxelor plătite minerilor.
Însă, problema falsificării datelor este uriașă. Potrivit unui studiu de la Bitwise, 95% din volumul de tranzacționare spot Bitcoin (BTC) sunt manipulate. Când Bitwise a analizat primele 81 de exchange-uri de criptomonede pe CoinMarketCap, au descoperit că acestea raportaseră un volum mediu zilnic de bitcoin de 6 miliarde de dolari. În mod uimitor, doar 273 de milioane de dolari din volumul raportat au fost reale, ceea ce a reprezentat doar 5% din tranzacțiile raportate.
Această manipulare este cea care a făcut ca piața criptomonedelorsă nu fie vazută cu o încredere mare că de către potențialii investitori. Un volum mai mare de tranzacționare pe exchange-uri creează o impresie de lichiditate mai mare și de activitate pe piață, atragând noi utilizatori și noi criptomonede care doresc să fie listate.
Odată ce potențialii investitori observă aceste lucruri, s-ar putea să privească întregul proiect cu suspiciune. Acest scenariu face rolul unei valori precum on-chain volume mai important. Compararea cantităților de monede digitale care se deplasează în exchange-uri prin tranzacții în lanț cu volumele în afara lanțului vă ajută să aveți o imagine mult mai clară asupra situației.
Concluzie:
Compararea on chain volume și trading volume vă permite să confirmați că datele de volum de pe exchange-uri sunt valide. Acest nivel suplimentar de validare, pe lângă unele de bază precum citirea white-paperului, mecanismul de ardere a monedelor, tokenomia, capitalizarea bursieră, vă poate sprijini concluziile despre unde s-au format așa-numiții -price walls- și unde volumul tranzacțiilor este scăzut oferindu-vă astfel informații importante necesare oricărui investitor.
